Todas las compañías, sin importar su tamaño o sector, requieren disponibilidad de efectivo para cumplir con sus compromisos diarios. No obstante, en algunas situaciones, la liquidez generada por la actividad empresarial resulta insuficiente, siendo necesario acudir a fuentes de financiamiento a corto plazo.
Esta opción se erige como un recurso fundamental en cualquier entidad, permitiendo gestionar de manera efectiva tanto el flujo de efectivo como la operatividad diaria de la empresa.
Este tipo de financiación hace referencia a aquella en la que la cancelación de la deuda se establece en un plazo igual o inferior a un año. Se utiliza principalmente con el objetivo de obtener liquidez para abordar situaciones vinculadas directamente con los ingresos.
La financiación a corto plazo constituye una herramienta esencial para empresas de todos los tamaños, con beneficios diversos que pueden incidir de manera significativa en la operatividad y el desarrollo de una empresa. A continuación, se detallan algunos de estos beneficios:
La financiación a corto plazo resulta fundamental para mantener un flujo de efectivo saludable, permitiendo a las empresas cubrir gastos operativos como salarios y la adquisición de materiales, incluso en periodos de entradas de efectivo irregulares.
Este tipo de financiación proporciona una mayor flexibilidad en comparación con los préstamos a largo plazo. Las empresas pueden acceder a fondos según sus necesidades y devolverlos de manera rápida, reduciendo así los costos asociados a intereses a largo plazo.
La financiación a corto plazo posibilita que las empresas aprovechen oportunidades inesperadas, como descuentos por compras en grandes cantidades o la capacidad de emprender proyectos urgentes que requieren financiamiento inmediato.
Muchas formas de financiación a corto plazo demandan menos garantías que los préstamos a largo plazo, facilitando el acceso para pequeñas y medianas empresas que quizás carecen de activos significativos para ofrecer como garantía.
Este tipo de financiación puede ajustarse a las necesidades específicas de un negocio, ofreciendo soluciones a medida como líneas de crédito o descuentos de facturas, alineándose así con los patrones únicos de ingresos y gastos de la empresa.
A pesar de los numerosos beneficios que ofrece la financiación a corto plazo, también conlleva ciertos riesgos que las empresas deben tener en cuenta, ya que podrían poner en peligro su viabilidad. Algunos de los riesgos más significativos que todo tesorero debería considerar son:
Existen diversos instrumentos y alternativas que permiten a una organización financiarse a corto plazo, y estas opciones han proliferado con la consolidación de la tecnología como un gran aliado en el ámbito financiero y la expansión de la infraestructura bancaria.
Una línea de crédito es una forma de financiación a corto plazo otorgada por una entidad financiera, generalmente un banco. A través de esta herramienta, el prestamista pone a disposición del prestatario una cantidad máxima de fondos. El prestatario puede acceder a ellos en cualquier momento, hasta el límite acordado, y paga intereses únicamente sobre la cantidad utilizada.
Las líneas de crédito ofrecen gran flexibilidad, permitiendo a las empresas acceder a fondos cuando los necesitan y devolverlos conforme a su flujo de caja.
Los descuentos comerciales son una operación financiera mediante la cual una empresa recibe el pago de sus facturas de forma anticipada, antes de la fecha de vencimiento. A cambio, la empresa abona un tipo de interés determinado, que el banco descuenta del importe total de la factura. Es decir, vende sus bienes o servicios a un precio reducido a cambio de un pago inmediato o en un plazo más corto.
Esta técnica de financiación es ventajosa para las empresas que requieren liquidez de manera rápida y están dispuestas a ofrecer descuentos para agilizar la recepción de efectivo.
El factoring es un método financiero donde una empresa vende sus facturas o cuentas por cobrar a un tercero (un factor) a cambio de efectivo inmediato. El factor cobra una comisión y se encarga del cobro de las facturas.
Este método es útil para empresas que necesitan liquidez y no desean esperar a que sus clientes paguen en sus plazos habituales. El factoring puede ser de dos tipos:
Conocidos también como cuentas a pagar, estos constituyen un tipo de financiación proporcionado directamente por los proveedores. En este caso, se brinda a los clientes la opción de pagar por los bienes o servicios en un plazo posterior a la entrega, en lugar de requerir un pago inmediato. Este tipo de crédito es habitual en las relaciones comerciales y ayuda a las empresas a gestionar su flujo de efectivo al ampliar el periodo de pago.
Los préstamos bancarios a corto plazo son financiamientos ofrecidos por entidades bancarias con un periodo de vencimiento de un año o menos. Estos préstamos se utilizan para cubrir necesidades inmediatas de liquidez y pueden adoptar diversas formas, como líneas de crédito renovables, préstamos con garantía, entre otros.
A diferencia de las líneas de crédito, en los préstamos bancarios se otorga la totalidad del dinero en un único desembolso, y los intereses se calculan sobre el capital total.
El Revenue Based Finance (RBF), o financiación basada en ingresos, representa una de las opciones más recientes para empresas que buscan financiamiento a corto plazo, siendo particularmente atractiva para aquellas en crecimiento o con flujos de ingresos variables.
Esta modalidad permite a las empresas obtener capital a cambio de un porcentaje fijo de sus ingresos futuros, ofreciendo así una mayor flexibilidad en comparación con los métodos de financiación tradicionales. En el RBF, los reembolsos se ajustan según los ingresos del negocio, lo que implica que durante periodos de ingresos más bajos, las empresas enfrentan pagos menores, y viceversa.
Esta característica hace que el RBF resulte especialmente atractivo para negocios que experimentan variaciones estacionales o se encuentran en fases de rápido crecimiento, donde los ingresos aún son impredecibles.
¿Tienes dudas sobre la financiación a corto plazo? Contacta con el equipo de profesionales de Asesorae y te las resolveremos a la mayor brevedad posible.
