Las finanzas empresariales pueden representar un desafío significativo, especialmente cuando se busca asegurar la liquidez y el flujo constante de efectivo. En medio de este mar de incertidumbre, surgen dos opciones que mejoran la financiación de las empresas: el factoring y el confirming.
Ambos ofrecen soluciones necesarias para superar los obstáculos en la gestión de efectivo y garantizar un adecuado desarrollo empresarial. Pero, ¿qué son exactamente y en qué se diferencian? A continuación, te proporcionamos todos los detalles explicativos.
En cuanto al confirming, es un servicio financiero ofrecido por un banco o entidad financiera a las empresas para gestionar los pagos a sus proveedores. Es decir, la empresa que contrata el servicio (el ordenante) solicita al banco que realice los pagos a sus proveedores (los beneficiarios) en una fecha acordada. En este caso, la empresa conserva el control sobre las condiciones de pago.
Además, el confirming permite a los proveedores cobrar sus facturas antes de la fecha de vencimiento si así lo desean, aunque este anticipo suele conllevar ciertas comisiones. Por lo tanto, el confirming beneficia tanto a la empresa ordenante como a sus proveedores, proporcionando liquidez y seguridad en las operaciones financieras.
Respecto al factoring, se trata de una operación financiera a través de la cual una empresa transfiere sus facturas a un tercero, conocido como el factor, que generalmente es un banco o una empresa especializada en este tipo de transacciones. En términos sencillos, la empresa vende sus facturas a un descuento a cambio de recibir un anticipo de los fondos. Esto le permite obtener liquidez de manera inmediata y reducir el riesgo de impago.
En el factoring, el factor asume el riesgo crediticio, de modo que en caso de que los clientes no paguen, la responsabilidad recae sobre él. Existen varios tipos de factoring, principalmente diferenciados entre factoring con recurso y sin recurso, dependiendo de quién asuma el riesgo de impago. Cada uno de ellos presenta características particulares que se ajustan a las diversas necesidades empresariales.
Tanto el factoring como el confirming son dos fórmulas cada vez más empleadas por las empresas. De hecho, según datos de la Asociación Española de Factoring, ambas modalidades experimentaron un crecimiento de casi el 30% en 2022 en comparación con 2021.
No obstante, existen diversas diferencias clave entre el factoring y el confirming que los convierten en instrumentos con características y naturalezas distintas. A continuación, detallamos las más relevantes:
En el factoring, la empresa cede su factura a un factor, quien asume la responsabilidad de su cobro. En caso de impago, el factor es el que enfrenta el riesgo, dependiendo del tipo de factoring contratado. Por su parte, en el confirming, es la empresa que contrata el servicio quien, en principio, conserva la responsabilidad de la deuda. El banco se encarga de gestionar los pagos, pero la responsabilidad final recae sobre la empresa.
Es importante destacar que tanto en el factoring como en el confirming, existe una modalidad conocida como factoring (o confirming) con recurso, en la cual la entidad intermediaria no asume el riesgo ante un posible impago por parte del deudor.
Ambos servicios proporcionan liquidez a la empresa, pero de diferentes formas. En el factoring, la empresa recibe un adelanto de sus facturas, mejorando su flujo de caja de manera inmediata. En el confirming, en cambio, se asegura el pago a los proveedores, pero no necesariamente mejora directamente el flujo de caja de la empresa que contrata el servicio.
No obstante, este servicio ofrece la posibilidad de negociar mejores condiciones de pago con sus proveedores, además de facilitar la gestión estratégica de los pagos.
En el factoring, la relación de la empresa es con el factor, y los clientes pueden no estar al tanto de este acuerdo. En el confirming, por su parte, los proveedores están directamente involucrados y pueden optar por cobrar sus facturas antes de la fecha de vencimiento.
El factoring se centra en las relaciones comerciales de una empresa con sus clientes, mientras que el confirming se enfoca en las relaciones con los proveedores. Esto se debe a que el factoring implica la cesión de facturas de los clientes a un factor, mientras que el confirming gestiona los pagos a los proveedores a través de un banco.
El factoring es un servicio de cobro que permite anticipar facturas o pagarés de clientes, es decir, se centra en la recepción de pagos. En cambio, el confirming es un servicio de pago que permite adelantar el pago a los proveedores, por lo que se centra en la realización de pagos.
El factoring facilita liquidez a la empresa que vende sus facturas, lo cual puede ser crucial para el manejo del flujo de caja. Por otro lado, el confirming ofrece liquidez a los proveedores de la empresa, quienes pueden optar por recibir su pago antes de la fecha de vencimiento.
En el factoring, generalmente es la empresa que cede sus facturas la que asume el coste del servicio, a través de las comisiones y los intereses que se le cobran por el adelanto de fondos. En cambio, en el confirming, aunque el servicio es contratado por la empresa, es el proveedor quien asume el coste si decide adelantar el cobro de sus facturas.
¿Tienes dudas sobre las diferencias entre el confirming y el factoring? Contacta con el equipo de profesionales de Asesorae y te las resolveremos a la mayor brevedad posible.
